商业银行资本结构分析及主要资本补充方式

商业银行资本结构分析

及主要资本补充方式 Document number：NOCG-YUNOO-BUYTT-UU986-1986UT

商业银行资本结构分析及主要资本补充方式

【摘要】近几年，各类股份制银行如雨后春笋般不断兴起，商业银行为吸收公众存款、发放贷款、办理结算的企业法人；与普通企业经营商品相比，商业银行由于运营的是货币这一特殊商品而体现出其作为金融企业的特殊性。也正因为这特有的不同，使得商业银行显得尤为特殊。所以这值得我们去深入研究商业银行的各类资本构成情况及主要的资本补充形式。

【关键词】资本结构资本补充资本充足率巴塞尔协议Ⅲ

2007年8月，美国第五大投资银行贝尔斯登破产标志着美国次贷危机爆发。此次金融危机的爆发显示出金融市场监管力度不足，金融法律不健全等漏洞。2010 年 9 月，巴塞尔银行监管委员会成员国代表就加强银行业监管的《巴塞尔协议Ⅲ》（basel Ⅲ）达成一致，此次修订的巴塞尔协议明确了划分一级资本和二级资本的界限；规定了商业银行总资本充足率和核心资本充足率的最低比例；同时前瞻性的提出拨备覆盖制度，为防范银行的非预期损失做好充足准备。金融危机距今9年了，但如今国际经济形势依然复杂，各国经济发展程度不一，世界经济走势不明朗。我们选择了民生银行作为研究对象，深入了解银行的资本结构及其资本补充方式。

一、民生银行情况简介

1996年1月12日中国民生银行在北京成立，它是中国首家由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行，截止2013年年底，民生银行已经在36所大中型城市设立了共852家分支机构。

2013年民生银行获得《亚洲银行家》颁发的“2013年度中国最佳中小企业银行业务”。其主要经营业务与其他商业银行一样，以吸收公众存款和发放短、中、长期贷款为主。

二、民生银行资本结构分析

根据资产负债表知，企业的资产是由权益资本和债务资本两部分组成，权益资本包括股本、资本公积和留存收益三部分，是企业可以永久使用的资本；债务资本即企业的负债，该项资本使用是有期限和固定使用费用的，即到期还本付息。

（一）资本结构分析

我们在巨潮资讯网上搜集了民生银行从10-15年的资本构成数据，具体如下：

10-15年民生银行的总资产分别为182亿元→223亿元→321亿元→322亿元→401亿元→453亿元。总资产呈匀速增长趋势。10-15年民生银行的总负债分别为172亿元→209亿元→304亿元→302亿元→377亿元→421亿元。

从上述数据可以看出，近六年民生银行的资产规模扩展了约倍，2012年的资产增长率最高，达到了44%。然而总负债规模也增加了倍左右。同样地，负债增长率最高点也是在2012年，达到45%。从数据可以看出，资产与负债是呈同比增长的。

正是由于2012年《巴塞尔协议Ⅲ》的实行，商业银行纷纷通过资本补充的方式来填补自身权益资本的不足。我们也可以通过下面的资本补充方式汇总表看出，11年到12年间，民生银行频繁的通过发放次级债务、可转债以及配股等方式来提高核心资本和附属资本，以提高资本充足率。

民生银行的资产负债率自10-15年都在95%-93%之间徘徊，其中2015年的资产负债率达到了最低点：%，总体呈现缓慢下降的趋势。同样地，与之互补的股东权益比率也呈现缓慢上升趋势。但在2012年股东权益比率达到最低：%，我们认为是由于12年民生银行发放了500亿的小微企业金融债券所致。

（二）资产质量分析

现阶段我们衡量商业银行资产质量的关键指标有三个：不良贷款率、拨备覆盖率和贷款拨备率。

1、不良贷款率指金融机构不良贷款占总贷款余额的比重。不良贷款是指出现违约的贷款。一般而言，借款人若拖延还本付息达三个月之久，贷款即会被视为不良贷款。

2、拨备覆盖率是银行对贷款可能发生坏账提取的准备金的比率。是衡量商业银行贷款损失准备金计提是否充足的重要指标，该指标考察的是银行财务是否稳健，风险是否可控。

3、贷款拨备率指贷款损失准备计提余额与贷款余额的比率，是反映商业银行拨备计提水平的重要监管指标之一。银行为了谨慎性考虑和防范风险，真实反映业绩，所以设立坏帐准备金。

从表格看出：不良贷款率呈现“U”字形变化，11年达到最低，我们认为是由于《巴塞尔协议Ⅲ》的颁布，各大银行都密切关注不良贷款，切实减少了不良贷款的发生。但是：该行的不良贷款率呈现明显上扬趋势，这种现象应引起相关管理人员的关注。

相应的拨备覆盖率呈现“人”字形变化，与不良贷款率互补。该行拨备覆盖率都高于100%，因此我们认为该行的不良贷款准备金是很充裕的，财务是稳健的，其风险也是可控的。

该行的贷款拨备率在15年达到六年的最高，我们认为造成此现象的原因是我国整体宏观经济增速有所下降，银

行业经营总体稳健，受连续降息和资产质量下滑影响，盈利持续稳定增长的压力突出，其贷款回收情况也不容乐观。

（三）资本充足指标分析

根据 2007 年 7 月发布的修订后的《商业银行资本充足率管理办法》规定，中国商业银行的监管资本包括核心资本和附属资本两个层次：

（1）核心资本包括实收资本或普通股、资本公积、留存收益。

（2）附属资本包括重估储备、一般准备、优先股、可转换债券、混合资本债券和长期次级债务。

由表可以看出金融危机后，民生银行的核心资本充足率、资本充足率都有明显的提高，核心资本充足率提高了%。总资本充足率也提高了%，超过了规定最低限额比率。

并且，该行的权益资本除12年的浮动下滑外，近几年有一定程度的上升。从年报中我们看到，12年该行发放了500亿的小微企业金融债券，这笔负债直接拉低了12年的权益资本占比。

四、民生银行资本补充方式

随着经我国济的高速增长，商业银行的资产规模也在迅速扩张。在这种情形下，商业银行的会选择何种方式来补充其核心资本呢

基于上市银行数据，我们发现：（1）次级债券、可转债、定向增发和配股是目前商业银行主要的资本补充方式；（2）提高资本充足率是商业银行补充资本的最主要动因（3）与配股或公开增发相比，发行债券和定向增发门槛较低、手续相对简单。

我们搜集了民生银行近10年的资本补充方式，绘制成下表：

从表看出：11和12年该行资本补充的频率比较频繁。11年发行A股可转换债券200亿元；次级债券100亿元；非公开发行A股47亿股。从表二可以知出，该行10-11年的核心资本充足率是下降的，所以非公开发行股票的主要目的是通过补充核心资本，提高资本充足率水平，以满足日趋严格的监管要求；同时增强公司抵御风险能力和盈利能力，支持公司各项业务持续快速健康发展。

总体来看，该行资本补充方式以发行次级债券为主，10年内共进行了15次资本补充，其中9次是发行次级债券。因为监管部门对于配股和定向增发的要求严格，所以银行选择这两种资本补充方式的成本也相应较高，且股票发行手续也相对复杂。

五、结束语

综上所述，民生银行的整体资本结构较为合理，权益资本所占比重在波动中有所提升；其各项非预期损失准备金也有充足的保障；但不良贷款率近6年有所下降，这一点也是值得管理人员关注的；且该行也可多元化资本补充方式，通过增发和配股的方式来提高银行本身的权益资本比重，从而提高资产负债率和核心资本。

【参考文献】

[1] 中国民生银行2015年-2006年年度财务报告.

[2] 于晓非.中国商业银行资本结构优化调整研究 .辽宁大学， 2012-05-01

[3] 李广子，李玲.商业银行资本补充机制：现状、动因与效果.国际金融研究，2011年第11 期

作者简介：郭微微（1992-）女，汉族，江苏扬州人士，单位：安徽财经大学会计学院会计硕士

对商业银行发展表外业务的分析

表外业务有两种定义,一种是广义的理解,表外业务包括所有不在资产负债表中反映的业务，具体包括金融服务类表外业务；或有资产和或有负债。另一种是更准确的狭义的理解,是指商业银行从事的,按照通行的会计准则不计入资产负债表内，不影响资产负债总额，但能改变当期损益及营运资金,从而提高银行资产报酬率的经营活动。这类业务主要有贷款承诺(包括承兑票据、贷款透支、贷款限额、回购协议),金融担保（包括跟单信用证、备用信用证、正式担保、银行担保与赔偿），金融衍生工具(互换及套期保值业务),证券业务(如证券的分销、包销、代客买卖证券）等等。这些业务构成了商业银行的或有资产和或有负债，在风险成为现实时，就转为表内业务。 目前我国商业银行传统的存款、贷款市场已大部分瓜分完毕,很难找到新的利润增长点,在这种情况下,表外业务作

为一种新的业务，涉及客户、同业等方方面面,而且提供手续费,咨询费等收入来源,从而使表外业务的开发与拓展将成为各家银行在激烈竞争中生存发展的新武器。 一、我国商业银行表外业务的发展现状及存在的问题 目前我国银行资产负债表外业务主要是传统的担保和承兑业务,开展比较多的表外业务有：(一)信用保函。信用保函是一种不可撤消的银行担保行为,银行要承担经济责任和经济风险，包括进口订货保函、投标保函。(二）银行保函。银行保函是银行承担债务人对债权人的偿债、违约或履约失败的义务的书面承诺，按性质可分为从属性保函和独立性保函。(三）承兑业务。（四）备用信用证业务。 从表外业务占总收入比重来看:中国农业银行为３%,中国工商银行为5%,中国建设银行为8%,中国银行最高且仅为１７%.全国商业银行表外业务收入在总收入中所占比例不到8%.在西方发达国家，一般最低已达到银行业务收入的25%以上,大银行甚至超过50％．如瑞士银行表外业务盈利占其总利润的6０%-70％;英国巴克莱银行表外业务的盈利可抵补其业务总支出的70%以上;在９0年代中期亚太地区银行的利润中,表外业务收入达到2５％以上,有的甚至达到4５％以上。 与西方商业银行相比，我国商业银行的表外业务仍处于起步阶段,发展速度较慢,业务种类单一,主要以一些传统的中

商业银行资本结构分析及主要资本补充方式

商业银行资本结构分析及主要资本补充方式 【摘要】近几年，各类股份制银行如雨后春笋般不断兴起，商业银行为吸收公众存款、发放贷款、办理结算的企业法人；与普通企业经营商品相比，商业银行由于运营的是货币这一特殊商品而体现出其作为金融企业的特殊性。也正因为这特有的不同，使得商业银行显得尤为特殊。所以这值得我们去深入研究商业银行的各类资本构成情况及主要的资本补充形式。 【关键词】资本结构资本补充资本充足率巴塞尔协议Ⅲ 2007年8月，美国第五大投资银行贝尔斯登破产标志着美国次贷危机爆发。此次金融危机的爆发显示出金融市场监管力度不足，金融法律不健全等漏洞。2010 年9 月，巴塞尔银行监管委员会成员国代表就加强银行业监管的《巴塞尔协议Ⅲ》（basel Ⅲ）达成一致，此次修订的巴塞尔协议明确了划分一级资本和二级资本的界限；规定了商业银行总资本充足率和核心资本充足率的最低比例；同时前瞻性的提出拨备覆盖制度，为防银行的非预期损失做好充足准备。金融危机距今9年了，但如今国际经济形势依然复杂，各国经济发展程度不一，世界经济走势不明朗。我们选择了民生银

行作为研究对象，深入了解银行的资本结构及其资本补充方式。 一、民生银行情况简介 1996年1月12日中国民生银行在成立，它是中国首家由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行，截止2013年年底，民生银行已经在36所大中型城市设立了共852家分支机构。 2013年民生银行获得《亚洲银行家》颁发的“2013年度中国最佳中小企业银行业务”。其主要经营业务与其他商业银行一样，以吸收公众存款和发放短、中、长期贷款为主。 二、民生银行资本结构分析 根据资产负债表知，企业的资产是由权益资本和债务资本两部分组成，权益资本包括股本、资本公积和留存收益三部分，是企业可以永久使用的资本；债务资本即企业的负债，该项资本使用是有期限和固定使用费用的，即到期还本付息。 （一）资本结构分析 我们在巨潮资讯网上搜集了民生银行从10-15年的资本构成数据，具体如下： 10-15年民生银行的总资产分别为182亿元→223亿元→321亿元→322亿元→401亿元→453亿元。总资产呈匀速增长趋势。10-15年民生银行的总负债分别为172亿元→

商业银行资本规划方案

商业银行资本规划方案 一、资本管理组织架构 我行通过各资本管理层的组成，行使相应职责，对资本运作实施管理。主要资本管理层级划分为：董事会、经营管理层、责任部门。 1、董事会承担资本管理的最终责任。其主要职责是设定与银行发展战略和外部环境相适应的风险偏好和资本充足目标，审批银行内部资本充足评估程序，确保资本有效覆盖主要风险，审批资本管理制度，确保资本管理政策和控制措施有效落实； 2、经营管理层负责资本管理政策的实施。其主要职责一是根据董事会资本政策，负责制定资本管理制度，二是负责制定和完善风险控制制度、方法和手段，控制各项风险，并采取适当的措施规避、缓释、降低和分散风险，对重大和突发风险制定应急处理方案； 3、责任部门负责落实各项风险管理办法、措施。主要职责一是负责制定风险控制实施细则；二是负责监控日常资本质量状况，定期对资本质量情况进行分析；三是贯彻落实董事会、经营管理层资本管理政策，按照政策要求调整风险资产结构，提高资本利润率与资产利润率水平；四是负责监测风险资产及各项资本充足水平，提出提高资本充足水平的建议。 二、资本管理现状 截止****年末，我行核心资本充足率为**%，资本充足率为**%，杠杆率为**%，全部符合监管部门的动态资本监管要求。

为保证我行持续有效发展和提高抵抗风险的应变能力，同时满足各项监管要求，我行将采取下列措施：一是根据资本状况合理控制资产规模的有效增长；二是改善资产结构，努力拓展占用资本较少的资产业务，大力发展中间业务；三是充分利用政策支持导向，增加资本补充渠道，确保资本充足率良性发展；四为应对各项资本充足率风险，设置各类风险预警线，并制定相应的风险预警方案。 三、实施规划 ****年为更好满足来自监管机构、股东等各方面的更高资本要求以及业务较快发展的资本需求，确保稳定的资本充足水平，为本行业务的持续健康快速发展提供保障。我行将通过科学、合理规划，有区别地发展不同资本占用的业务，有效降低资本消耗；同时通过资本补充机制夯实资本基础，以充足的资本储备和审慎的防范策略应对市场挑战，增强发展能力，争取在****年末各类监管指标达到且超过监管部门的各项监管要求。以下是具体规划措施： （一）稳健经营，确保资本充足率 1、保持在最低监管标准之上，力争高要求。在满足最低监管资本要求基础上，预留一定的资本缓冲区间，充分把握当前经济形势与市场环境的变化，保持较强的抵御风险能力； 2、满足支撑战略发展和业务开拓的需求。在得到股东的大力支持下，获得充足的资本用来支持本行未来战略发展、机构扩张、综合化经营以及业务开拓计划的实施； 3、满足市场和评级机构的期望。保持较高的资本充足率有利于

商业银行资本结构分析及主要资本补充方式

商业银行资本结构分析 及主要资本补充方式 Document number：NOCG-YUNOO-BUYTT-UU986-1986UT

商业银行资本结构分析及主要资本补充方式 【摘要】近几年，各类股份制银行如雨后春笋般不断兴起，商业银行为吸收公众存款、发放贷款、办理结算的企业法人；与普通企业经营商品相比，商业银行由于运营的是货币这一特殊商品而体现出其作为金融企业的特殊性。也正因为这特有的不同，使得商业银行显得尤为特殊。所以这值得我们去深入研究商业银行的各类资本构成情况及主要的资本补充形式。 【关键词】资本结构资本补充资本充足率巴塞尔协议Ⅲ 2007年8月，美国第五大投资银行贝尔斯登破产标志着美国次贷危机爆发。此次金融危机的爆发显示出金融市场监管力度不足，金融法律不健全等漏洞。2010 年 9 月，巴塞尔银行监管委员会成员国代表就加强银行业监管的《巴塞尔协议Ⅲ》（basel Ⅲ）达成一致，此次修订的巴塞尔协议明确了划分一级资本和二级资本的界限；规定了商业银行总资本充足率和核心资本充足率的最低比例；同时前瞻性的提出拨备覆盖制度，为防范银行的非预期损失做好充足准备。金融危机距今9年了，但如今国际经济形势依然复杂，各国经济发展程度不一，世界经济走势不明朗。我们选择了民生银行作为研究对象，深入了解银行的资本结构及其资本补充方式。

一、民生银行情况简介 1996年1月12日中国民生银行在北京成立，它是中国首家由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行，截止2013年年底，民生银行已经在36所大中型城市设立了共852家分支机构。 2013年民生银行获得《亚洲银行家》颁发的“2013年度中国最佳中小企业银行业务”。其主要经营业务与其他商业银行一样，以吸收公众存款和发放短、中、长期贷款为主。 二、民生银行资本结构分析 根据资产负债表知，企业的资产是由权益资本和债务资本两部分组成，权益资本包括股本、资本公积和留存收益三部分，是企业可以永久使用的资本；债务资本即企业的负债，该项资本使用是有期限和固定使用费用的，即到期还本付息。 （一）资本结构分析 我们在巨潮资讯网上搜集了民生银行从10-15年的资本构成数据，具体如下： 10-15年民生银行的总资产分别为182亿元→223亿元→321亿元→322亿元→401亿元→453亿元。总资产呈匀速增长趋势。10-15年民生银行的总负债分别为172亿元→209亿元→304亿元→302亿元→377亿元→421亿元。

民生银行2020年上半年财务分析详细报告

民生银行2020年上半年财务分析详细报告 一、资产结构分析 1.资产构成基本情况 资产构成表(万元) 项目名称 2018年上半年2019年上半年2020年上半年 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 总资产606,114,30 0 100.00 634,065,80 100.00 714,264,10 100.00 流动资产0 - 0 - 0 - 交易性金融资产0 - 47,706,800 7.52 54,991,100 7.70 非流动资产0 - 0 - 0 - 固定资产4,469,600 0.74 4,661,100 0.74 5,177,900 0.72 递延所得税资产2,958,300 0.49 3,248,100 0.51 4,135,000 0.58 无形资产487,200 0.08 464,400 0.07 470,900 0.07 2.流动资产构成特点

流动资产构成表(万元) 项目名称 2018年上半年2019年上半年2020年上半年 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 流动资产0 - 0 - 0 - 交易性金融资产0 - 47,706,800 - 54,991,100 - 3.资产的增减变化 2020年上半年总资产为714,264,100万元，与2019年上半年的634,065,800万元相比有较大增长，增长12.65%。

4.资产的增减变化原因 以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加7,284,300万元，递延所得税资产增加886,900万元，固定资产增加516,800万元，无形资产增加6,500万元，共计增加8,694,500万元；以下项目的变动使资产总额减少：长期股权投资减少100万元，共计减少100万元。各项科目变化引起资产总额增加80,198,300万元。 5.资产结构的合理性评价 2020年上半年企业不合理资金占用项目较少，资产的盈力能力较强，资产结构合理。 6.资产结构的变动情况 资产主要项目变动情况表(万元) 项目名称 2019年上半年2020年上半年 数值差值增长率(%) 数值差值增长率(%) 总资产634,065,80 0 27,951,500 4.61 714,264,10 80,198,300 12.65 流动资产0 0 - 0 0 - 交易性金融资产- 7,284,300 15.27

2014年我国国有商业银行和股份制商业银行资本结构的对比分析

2014年我国国有商业银行和股份制商业银行资本结构的对比分析 摘要：商业银行的资本结构是指商业银行的债务性资金来源与自有资本之间的 比例关系。资本结构是否合理对商业银行经营活动的顺利进行、盈利状况以及长期的生存与发展都有重要的影响。国有商业银行和中小股份制商业银行的资本结构既有共性，亦有其特性。本文从资产负债率、资本充足率、不良贷款率三个方面，以部分国有商业银行和部分中小股份制银行为例，对比分析了其在资本结构中的共性及不同。 关键词：国有商业银行中小股份制银行资本结构 一、资产负债率 资产负债率是指公司年末的负债总额同资产总额的比率。表示公司总资产中有多少是通过负债筹集的，该指标是评价公司负债水平的综合指标，同时也是一项衡量公司利用债权人资金进行经营活动能力的指标，也反映债权人发放贷款的安全程度。负债资本结构单一银行是特殊的企业，其主要的资金来源是负债及储户闲散资金。负债比率越高，筹资成本也就越高，经营风险越大。 表1：2014年我国部分商业银行资本负债情况 资产总计负债合计资产负债率 (%) 工商银行20.6万亿19.1万亿92.54 农业银行16.0万亿14.9万亿93.54 中国银行15.3万亿14.1万亿92.24% 浦发银行 4.20万亿 3.93万亿93.73% 中信银行 4.14万亿 3.87万亿93.54% 从表格中看出，我国商业银行的债务规模庞大，其经营资金的主要来源就是 负债，而且目前我国商业银行的负债资本结构比较单一，各项存款在负债资本中占有相当大的比重，虽然高负债率能够获得较高的财务杠杆利益，但同时也带来了较高的财务风险。同时也可看出，股份制商业银行资产负债率略高于国有商业银行；而由于股份制商业银行资产较国有商业银行少得多，因此，股份制商业银行受现金流影响较大，对系统性金融风险的抵御能力较低。 二、资本充足率 银行资本充足率是保证银行安全和稳健经营的重要保障，该指标已经成为衡

民生银行及招商银行公司治理结构的比较

目录 1 公司治理结构3 2 民生银行与招商银行公司治理结构的比较4 2.1 民生银行公司治理结构分析4 2.1.1 民生银行概况4 2.1.2 民生银行公司治理结构介绍4 2.1.3 民生银行公司治理缺陷7 2.2 招商银行公司治理结构分析8 2.2.1 招生银行概况9 2.2.2招生银行公司治理结构介绍9 2.2.3招商银行公司治理缺陷9 2.3 民生银行与招商银行公司治理结构的共同点9 3 英德银行公司治理结构借鉴22 3.1 英德银行公司治理结构介绍22 3.2 英德银行公司治理结构对我国的借鉴23 4 启示23 参考文献27

案例六：民生银行与招生银行公司治理结构的比较 近年来，随着经济体制改革的深入和民营经济的迅速发展，我国民营银行的发展时机日渐成熟，民营银行的进一步发展已被提上改革的日程。民营银行是指依法成立，由民间资本控制，以营利为目的，由主要出资人或出资人的代理人经营管理，从事商业化经营的现代股份制商业银行。规、完善的公司治理结构是发展民营银行的关键。按照现代公司制度的要求，发展具有规的银行公司治理的民营银行已成为我国金融业与国民经济健康发展的重要保证，已引起了理论界与有关部门的广泛关注。民营银行公司治理是公司治理在民营银行中的深化，它关系着民营银行股东价值最大化目标的实现，以及民营银行乃至整个金融业与国民经济的健康发展。我们认为，民营银行公司治理就是在民营银行的所有权和控制权相分离的条件下，用以协调股东、董事会、经理、雇员和债权人之间的利益关系，保证银行经理人员决策的科学化，保证各方面利益相关者的利益最大化的一系列正式的或非正式的、部的或外部的制度安排。 我们将以民营银行中的民生银行与招商银行作为例子，比较两者的区别与联系，并进一步说明公司治理结构的优化问题。 1 公司治理结构 公司治理又称为公司治理结构，是一套治理企业交易关系的制度安排，是存在于治理主体与其成员、管理者、其他利益相关者、审计员和政策制定者之间的正式与非正式的联系、网络及结构，包括外部治理环境因素、外部治理机制及部治理机制。商业银行公司治理是指建立以股东大会、董事会、监事会、高级管理层等机构为主体的组织架构和保证各机构独立运作、有效制衡的制度安排，以及建立科学、高效的决策、激励和约束机制。从含义上看，商业银行公司治理是对一般

民生银行存款变化分析

民生银行 一、存款规模总量分析 表1 民生银行存款概况单位：百万元 2012 2013 2014 吸收存款1,926,194 2,146,689 2,433,810 增长率45.28% 11.45% 13.38% 占负债比例63.29% 71.04% 64.60% 平均余额1,743,522 2,103,518 2,274,787 同业存款910,597 638,244 975,010 占负债比例29.92% 21.12% 25.88% 存贷比71.93% 73.39% 69.88% （一）吸收存款持续上升，增速大幅下降 民生银行近三年吸收公众存款总量不断上升，2014年底余额为2.43万亿元。但从增速来看，比起12年的45%的高速增长，13、14年的增速大幅下降。同时应注意到，从平均余额来看，2014年吸收存款的增长不到10%，表明2014年年底拉存款“冲余额”较多。 原因主要是外在竞争环境的变化，一是依仗高收益率高流动性的互联网理财的疯狂“吸金”，银行的存款以及存款增速都在下降；二是银行理财产品面临着互联网金融产品、货币基金、证券公司等的疯狂围猎。工、建、中、农四家大型银行存款在2013年甚至出现持续流出的趋势。此外，央行政策意图转变，停止大规模刺激政策也是部分原因。 从内在因素看，民生银行出于资产负债业务考虑，于2014年大幅降低存贷比，导致派生存款的派生系数下降也是主要原因。 （二）同业存款先减后增 2013年同业存款的突然下降主要是由于“钱荒”等原因导致资金市场的谨慎态度，各银行资金链普遍较紧，资金市场利率较高，民生银行集团根据资产负债业务及成本的结构安排和调整，主动调整了同业负债的业务规模。 从监管角度看，为规避存贷比等监管政策，同业存款在近十年发展迅猛，但其中也出现很多问题。银监会在2014年出台文件，规范同业存款业务，但此举主要针对依靠同业扩展规模的中小银行，所以在2014年对民生银行的抑制效果并不显著。 二、吸收存款结构分析 表2 民生银行吸收存款结构情况单位：百万元 2012 2013 2014 公司存款1,528,562 1,629,503 1,884,081 占比79.36% 75.91% 77.41% 活期621,592 677,725 707,374 定期906,970 951,778 1,176,707 个人存款393,774 510,944 539,173 占比20.44% 23.8% 22.15% 活期107,861 132,703 137,342 定期285,913 378,241 401,831

商业银行如何补充资本金的不足

商业银行如何补充资本金的不足 经济走势跟踪 The Pursuit of Economic Trends 中国社会科学院经济研究所《国内外经济动态》课题组 2011年第5期（总第1127期） 2011年1月19日（星期三） 经济热点分析 银行业再掀融资潮 [导读：在监管层实施逆周期宏观审慎监管及巴塞尔Ⅲ的背景下，央行差别准备金将资本管理和信贷管理合二为一，为了防止监管部门进一步出台更加严格的资本规定，银行业新一轮融资狂潮已苗头初显。] 银行业密集再融资 2010年初，国务院提出了国有大行再融资的四点要求，即“A股筹集一点、信贷约束一点、H股多解决一点、创新工具解决一点、老股东增加一点”，并要求各家银行采取符合自身特点的再融资方式。2010年，中行、建行、工行、交行在内的11家上市银行再融资额超过4000亿元，这还不包括农行和光大银行的IPO，A股市场也由此屡屡承压。2011年伊始，在银监会资本金达标的刚性压力下，多家银行抛出了再融资方案，如民生银行拟通过增发融资214.79亿元，农行、兴业银行准备通过发行次级债，融资500亿和150亿元。银行业新一轮再融资大潮将再次涌起。 商业银行的资本 2011年1月7日《东方早报》：依据目前的监管规定，商业银行的资本分为两部分，一部分为核心资本，一般包括股权融资、资本公积以及留存利润等，这部分资本占所有资本的比例须不低于50%；另一部分则为附属资本，主要包括非公开储备、混合资本债、次级债等。其中，主要商业银行次级债及其他混合资本债计入资本的比例不得超过某一商银核心资本的25%，并且须扣除该行持有其他银行次级债及混合资本债监管资本工具的额度。

我国商业银行资本结构研究

我国商业银行资本结构研究 来源：《新财经》06 作者：侯晓倩日期：2011年06月15日 一、有关我国国有商业银行资本结构存在的问题 1．国家信用对国有商业银行的支持，使国有商业银行盲目扩张贷款，增加贷款风险的同时，不利于提高我国国有银行的市场竞争力 我国国有银行改革目标是使其成为自主经营、自负盈亏的真正市场主体。而国家信用是种超市场力量，会使经营者过多依赖国家信誉而非靠自身的经营能力获得储户信心。由于缺乏来自市场的约束力，无法激励银行经营者提高自身经营水平和管理能力，不利于提高我国国有银行市场竞争力。国家信用相当于给国有商业银行提供了免费担保，使银行实际价值扭曲。 2．过低的资本充足率，不利于我国国有商业银行的信用评级，不利于国际竞争 商业银行是央行整治城市信用社、化解地方金融风险产物，其股权结构中各级财政持有比例较高。自成立之初，城市商业银行就一直面临资金不足、资本充足率低下的问题。按《巴塞尔协议》新的商业银行资本充足率的标准进行衡量，截至09年末，全国城市商业银行平均资本充足率不到3%，80%城市商业银行未达到8%的要求，城市商业银行普遍面临一定风险。 3．资本结构单一 我国商业银行资本构成中，绝大多数是实收资本、资本公积和盈余公积，即核心资本；附属资本比重很低。而西方国家自20世纪90年代以来，越来越多的大银行发行了长期次级债券，提高次级债务在银行资本中所占的比重。巴塞尔委员会对10个成员国发行次级债券的情况进行研究发现，10个国家的银行共发行了5600笔金额高达4380亿美元的次级债券，发行银行的总资产占所有国家银行资产的50%以上。美林证券公司的分析显示，在国际大银行的资本结构中，普通股股本所占比重平均为60%，次级债券所占比重达到25%。相比而言，我国商业银行较少运用次级债券、可转换债券等混合资本工具补充资本。从某种意义上说，我国商业银行的资本充足率偏低，附属资本的比重过低也是一个重要因素。 二、针对国有商业银行资本结构存在的问题提出的改革策略 1．实行股份制改造，优化我国国有商业银行现有的资本结构 我国国有银行存在诸如不良资产率高，潜在风险较大；货币政策传导不畅，资源配置效率低；银行面临被边缘化的风险等问题。公平竞争、优胜劣汰是市场经济基本原则，我国国有商业银行改革，就是要建立起有效的公司治理结构，使其成为市场经济的经营主体。从我国社会发展和银行业实际情况看，优化银行机构的资本结构，是银行改革的重点。可考虑通过引进私人大股东和战略投资者的办法来改变我国国有银行单一的安全结构，分散股权，使投资主体多元化，变国有独资为国家控股。并适当增加我

巴曙松_20120315大型商业银行资本补充渠道拓展及影响

摘要 大型银行拓展资本补充渠道需要同时从内源融资和外源融资进行拓展。在内源融资方面，需要设置合适的分红比例；在外源融资方面，需要客观看待配股、定向增发对国有控股股东的财务压力和股权稀释影响。同时，要从分子和分母两个渠道进行机制创新，来提高资本充足率水平。 一如何设置分红比例 利用留存收益进行内源融资具有成本低、不稀释老股东股权比例、银行具有主动权等优势，是银行补充资本金、提高核心资本的最可持续的途径。如果将现金分红比例适当调低，则可在一定程度上支持计划中的信贷增长。在基于前述假设的条件下，如将分红比例降至30%，则工商银行、建设银行在2015年前就不再面临资本补充问题；如将分红比例降至20%，则农业银行、中国银行也可不进行资本补充，仅靠内源融资即可补足新监管标准和信贷规模增长所带来的资本消耗。各银行单靠利润留存即可满足资本补充需求的现金分红比例上限如表1所示，也即当大型银行分红比例分别降至35.3%、26.1%、20.8%、37.5%和4.8%以下时，就不需要新的外源融资即可满足资本补充需求。 表1：大型银行现金分红比例测算 单位：亿元 数据来源：大型银行年报 考虑到汇金公司在四家大型银行股改之初先后向其注资6千余亿元，由此需靠四家银行分红按年支付特别国债利息，降低现金分红比例会对其财务状况产生一定影响。按现有控股比例不变进行测算，如果将现金分红比例降至40%，汇金公司在支付特别国债利息后，还将产生7000亿元左右的盈余。即使下降分红比例至20%，即前述四家大型银行均无需外源融资的分红比例，汇金公司仍将有4000亿元左右的财务盈余。事实上，工、农、中、建四行仅需按照4.5%、6.8%、5.7%、4.9%的比例进行现金分红，即可满足汇金公司支付特别国债利息的资金需求。 表2：2012年-2015年现金分红比例对汇金公司财务状况影响测算

我国商业银行表外业务的创新发展(一)

我国商业银行表外业务的创新发展(一) 前言随着外资银行在我国金融市场经营范围的扩大，表外业务将成为外国与我国商业银行比拼的新战场。表外业务是上个世纪六十年代以来西方国家商业银行业务发展的重点，目前成为其获利的主要途径，开展表外业务不但可以为商业银行带来丰厚收益，还可以提高商业银行的社会化服务水平，大力发展表外业务是商业银行发展的必然选择。20世纪80年代后，以表外业务创新为代表的金融业务创新活动尤为突出。随着我国金融业开放程度的加深，受世界范围内的金融创新和金融全球化的影响，我国商业银行的业务创新也出现了新的高潮，而表外业务方面的创新尤其明显，近几年，我国商业银行不断推出新的表外业务品种，表外业务创新研究成为我国银行界的热点课题。 相比西方商业银行，我国商业银行表外业务的发展还有较大的上升空间。在我国开始履行全面开放银行业的承诺之时，我国商业银行和外资银行的直接交锋主要集中在表外业务。这也意味着不论从商业银行拓宽利润渠道的角度，还是从应对外资银行的竞争方面，我国商业银行都应该加大力度开展表外业务创新。因此，根据中国银行业开放现状及金融市场全面开放对中国银行业的影响，研究商业银行表外业务创新的策略，将对我国商业银行提升竞争力、积极融入到国际金融市场以及应对外资银行的冲击有着重要的现实意义。 本文通过对比西方商业银行业务拓展的实际情况，结合我国商业银行业务拓展的现状，对我国商业银行表外业务创新的必要性、现状和制

约因素进行阐述，提出了业务拓展的策略步骤，并对我国商业银行表外业务创新的可持续发展提出了政策建议。 一、商业银行表外业务的定义 表外业务有两种定义，一种是广义的理解，即表外业务包括所有不在资产负债表中反映的业务，具体包括金融服务类，或有资产类和或有负债类表外业务。另一种是狭义的理解，即商业银行所从事的，按照现行的会计准则不记入资产负债表内，不形成现实资产负债，但能改变损益的业务。简言之，广义的表外业务包括狭义的表外业务和金融中介服务业务1]。本文所使用的表外业务概念是指广义表外业务。二、我国发展表外业务的重要性 在世界经济一体化和金融全球化的大背景下，各国纷纷开放了金融市场并广泛参与国际金融业的竞争。2001年我国成为世贸组织的正式成员，2006年12月11日国务院公布实施《中华人民共和国外资银行管理条例》，取消所有对外资银行的所有权、经营权的设立形式，包括所有制的限制，允许外资银行向中国客户提供人民币业务服务，给予外资银行国民待遇。随着外资银行在我国金融市场经营的扩大，表外业务将成为我国商业银行和外国商业银行比拼的新战场。 商业银行的目标是实现利润最大化。要使利润最大，归根到底是通过两个途径：一是增加收入，二是降低成本。西方商业银行早在20世纪60年代开始就涌现出各种各样的业务创新，以谋求更大的利润。表外业务成为80年代后西方国家商业银行业务发展的重点，目前成为其获

浅论我国上市商业银行资本结构

论文摘要：伴随着我国金融体系的完善与全球金融一体化进程的进一步加快，我国上市商业银行面临的竞争将空前剧烈，因而完善我国上市商业银行资本结构将成为必然选择。文章通过对我国上市商业银行资本结构现状进行分析，提出若干完善发展我国上市商业银行资本结构的对策。论文关键词：商业银行资本结构债券资本结构权益资本结构一、引言资本结构(capitalstructure)，是指企业筹措资金的各种来源、组合及其相互之间的构成及比例关系，有广义和狭义之分。从广义上讲，资本结构是指构成企业的各种资金来源及其比例关系，包括有长期资本和短期资本；从狭义上讲，资本结构是指企业长期资金来源及其比例关系，即长期资本。现代财务理论研究表明，企业资本结构是否合理，直接关系到企业生产经营活动的顺利进行，关系到企业的盈利状况以及企业长期的生存与发展。因此，确定企业合理的资本结构，是企业财务决策的重要内容之一。商业银行具有从事业务经营所需要的自有资本，并依法经营，照章纳税，自负盈亏，它与其他企业一样，以利润为目标。商业银行又是不同于一般工商企业的特殊企业。其特殊性具体表现为经营对象的差异。工商企业经营的是具有一定使用价值的商品，从事商品生产和流通；而商业银行是以金融资产和金融负债为经营对象，经营的是特殊商品——货币和货币资本。但是商业银行与一般企业一样，受《公司法》的约束和调整，其财务目标同样是追求自身价值最大化。在金融全球化的背景下，国际金融体系正在经历着历史性的变革，一个能够适应金融全球化发展趋势的现代国际商业银行体系正在悄然兴起。这既给我国商业银行的发展提供了契机，又形成了巨大挑战。这就需要我国尽快完善现代商业银行制度，提升商业银行的竞争力。尤其当前，我国加入世界贸易组织五年的缓冲期已结束，金融市场更加开放，国内商业银行的资产和负债规模迅速扩张，商业银行面临的风险进一步加剧，为迎接外资银行对我国银行业形成的挑战，国内的商业银行纷纷选择了上市，因此，研究上市商业银行资本结构对于维持国内金融秩序稳定、提高商业银行自身的国际竞争力和改善银行内部治理具有重要意义。二、我国商业银行资本结构现状及存在问题分析(一)银行资本结构的特殊性分析银行资本结构与一般公司资本结构相比具有特殊性，主要表现在：1．债权资本结构的特殊性银行的债权资本主要包括：银行长期债务和分散的小额存款。二者虽然形式上不同，但本质相同。银行，作为从事将社会闲散资金集中起来进行贷放的负债经营性行业，具有资产负债率高和债权结构分散的主要特征。一方面，债权资本在银行全部资本中占很高的比率，银行债权人与银行内部经理人员之间的代理成本不容忽视；另一方面，银行的债权结构较一般企业来说较为分散，难以发挥大债权人治理结构下的监督与控制作用，这在一定程度上增加了降低银行债权代理成本的难度。[!--empirenews.page--] 2．银行资本的高杠杆性银行的自有资本相对于其负债和资产是微不足道的，其净值很低，银行主要是利用负债来形成资产并进行经营，即银行用较低低的净值撬动较高的负债，可以说银行资本具有高杠杆性。正因为银行的杠杆作用巨大，银行能否筹集到资金，在很大程度上取决于银行的安全性、业务种类、管理质量、与资本水平等，而不是其负债与权益的比率。(二)我国上市商业银行债权资本结构的现状分析1．资产负债率高，债务规模大银行是负债经营性企业，负债是银行经营资金的重要来源，因此我国上市商业银行的债务规模庞大。[1][2][3][4][5]下一页从表1中可以看出2008年中国工商银行的负债总额是91505．16亿元，占银行总资本的93．78％，中国建设银行的负债总额是70878．9亿元，占银行总资本的93．81％；从股份制银行来看，招商银行、上海浦东发展银行、深圳发展银行、民生银行和华夏银行的负债总额分别为14920．16、12677．24、4580．39、9996．78和7042．16亿元，负债占资本总额的比重分别达到94．92％、96．82％、96．54％、94．81％和96．25％。虽然高负债比率能够获得很高的财务杠杠利益，但是它也会带来很高的财务风险。2．各项存款构成银行债务资本的重要组成部分无论是国有商业银行还是股份制商业银行，各项存款都在负债资本中均占有很大比重。从表1可以看出2008年中国银行各项

关于我国商业银行资本现状及对策分析

关于我国商业银行资本现状及对策分析 摘要：本文对我国商业银行资本现状以及资本充足情况进行了分析，并找寻到了我国商业银行资本情况存在的问题，并提出了相关的解决对策。 关键词：商业银行；资本充足；解决对策 一、商业银行资本充足性管理的意义 首先，商业银行资本充足性管理有利于银行间的公平竞争。目前我国商业银行体系由三部分构成：国有商业银行、股份制商业银行和城市商业银行。国有商业银行在机构网点、客户资源、市场份额等各方面都具有绝对优势，同时还有国家信誉作保证，在同业竞争中有较强的竞争实力。如果监管机构不能做到“法律面前，行行平等”，国有银行在某些方面还拥有特权，就不可能形成公平竞争。各类商业银行资本充足率虽有较大差异，但达标与末达标的商业银行在业务范围、资产规模、费用支出和薪金待遇等方面却具有无差异性特征，从而形成了不公平的竞争环境。 其次，商业银行资本充足性管理有利于控制信贷规模，提高资产质量。资本充足率作为一个“刚性”指标，会促使银行在资本不足时，积极消化不良资产，改变资产结构，减少风险权重资产，以达到8%的法定标难。即使资本充足，在资本一定的情况下，商业银行也必须根据此指标确定自己的业务规模。因此，资本充足性管制，有利于防止商业银行不顾自身实力，盲目扩张。正是由于这个“刚性”指标在中国被“软化”，才会出现商业银行一方面资本严重不足，另一方面为了近期目标（如稀释不良贷款率）而大幅增加信贷资产的情况。再次，商业银行资本充足性管理可以保障存款人的利益。一方面，商业银行作为信用中介，其资金来源主要是存款负债，其中储蓄存款约占全部负债的60%；另一方面，作为资金运用的资产业务将资金投向各种盈利性资产，不可避免地存在各种风险，一旦风险转化为现实损失，它将面临着弥补损失和满足存款人流动性要求的义务。[1]加强资本充足性管制，可以提高商业银行抗风险能力，保障存款人特别是居民存款人的利益。 最后，商业银行资本充足性管理有利于推动国有商业银行业务创新。加强资本充足性管制，使商业银行的资产业务规模受制于资本规模.商业银行为了增加盈利必须另辟蹬径——发展中间业务，从而有利于推动国有商业银行在金融产品、服务方式、服务手段等方面的创新，提高其竞争能力。 二、我国商业银行资本现状及问题分析 巴塞尔资本协议对商业银行最低资本充足率要求为到8%。在我国无论是国有独资商业银行，还是股份制商业银行，都采取多种措施，以尽可能提高银行资本的实力。但从总体上看，我国商业银行，特别是国有商业银行资本金方面仍存在严重的问题，具体表现在： （一）资本结构不合理 我国国有商业银行的资本构成极为单一，主要来源是实收资本。截至2009年末，四大国有商业银行实收资本占总资本的74.17%，公开储备占16.89%，呆账准备金占8.94%。[2]而严格来讲，我国商业银行计提的呆账准备金并不符合附属资本的定性要求，不能作为资本来有效运用。这样看来，我国商业银行几乎没有附属资本，因此通过增加附属资本来补充资本的空间很大[3] （二）资本充足率水平低下 但是由于资产规模扩张迅速，银行资本来源渠道单一，效益欠佳甚至亏损，几乎不可能用经营利润来补充资本金，大量的呆账核销更是侵蚀了银行资本的基础，财政受财力所限也无法拿出足够的钱来继续补充国有银行的资本金，导致资产规模增长速度高于同期资本的增幅，使得资本充足率又出现持续下降的趋势。[4] （三）资产质量较差，对银行资本的侵蚀程度严巨 据2008年的统计数据显示，我国四大国有商业银行的不良贷款达20000亿元。[5]我国国有商业银行的大量不良贷款的存在，不仅增加了银行的经营风险，同时，大量的呆账核销更是侵蚀了银行资本的基础，使提高资本充足率变得更加困难。 （四）资本补充缺乏持续性 从总体上来说，我国国有商业银行的盈利状况都不理想，资本的内部融资能力较差，几乎不可能用经营利润来补充资本金，造成资本补充渠道的单一性——国家财政注资。由于国家财力有限，不可能连续不断地向银

宁波银行资本分析

中国地方性商业银行资本结构分析 ——以宁波银行为例宁波银行简介 1、历史 2007年5月1日，宁波市商业银行更名为宁波银行(BANK OF NINGBO)。宁波银行股份有限公司成立于1997年4月10日，是一家具有独立法人资格的地方性股份制商业银行。公司注册资本为人民币20.5亿元。全行下辖70个分支机构（包括1家营业部）。 几年来, 宁波银行凭借良好的区位优势, 秉承以客户为中心, 以市场为导向的经营理念, 努力探索地方城市商业银行的办行路径和管理模式, 在促进各项业务稳健、快速发展的同时, 逐步形成了适应市场需要的业务运行机制和管理模式, 初步建成了运行高效、管理科学、规范有序的扁平化业务运行机制和管理流程, 在同类银行中成为一家资本充足、运行良好、盈利水平较高的企业。 2、战略 （1）市场定位明确: 立足中小企业, 兼顾其他客户。宁波银行一直把中小企业看作重要的服务对象。目前, 宁波银行80%以上的客户为中小企业、民营企业, 70% 以上的贷款投向这些企业。同时, 这种差异化竞争策略, 也有效地避开了宁波银行与国有四大银行和全国性股份制银行的正面交锋。 （2）业务主要面向本土经营, 信用风险较低。宁波银行作为地方性的商业银行, 长期以来立足地方, 贴近众多的中小企业和广大的社区居民, 熟悉所服务客户的资信水平与经营状况, 与这些客户群建立了稳定的合作关系, 有助于预防和解决贷款的逆向选择风险和道德风险。此外宁波银行还与地方政府也有着密切的联系, 能够从

地方政府中获得稳定的客户资源、优惠的政策支持。 3、资本结构 2012年中期业绩报告显示，上半年公司资本充足率为14.71%，较去年末减少0.65个百分点；核心资本充足率为11.71%，较去年末减少0.46个百分点；不良贷款率为0.72%。 截至报告期内，公司总资产规模2776.43亿元，较去年末增长171.46亿元，增幅6.58%；各项存款2044.62亿元，比年初增加277.25亿元，增长15.69%，各项贷款1362.75亿元，比年初增加135.30亿元，增长11.02%；不良贷款率为0.72%，较去年末增加0.04个百分点；其中，逾期贷款较去年末增长10个百分点至9.84亿元截至2011年一季度末，在上市银行中，资本充足率最高的是宁波银行，其资本充足率为15.22%。 宁波银行于2010年完成了43.76亿元的定向增发，此举大幅提高该行资本充足率水平至16.20%，这一数据在2010年年底各上市银行中也是最高水平。普遍的分析认为，宁波银行高企的资本充足率足以维持公司未来3年可持续发展。 值得注意的是，宁波银行的贷款区域集中度风险在降低。随着上海、南京、苏州、深圳等异地分行业务的展开，宁波本地贷款余额的占比已由2009年初的83%下降至2010年底的62%。区域经济不确定性对公司贷款信用风险的影响程度正得到逐步分散。 巴塞尔协议的要求——对资本充足率的要求 核心资本：实收资本或普通股；资本公积；盈余公积；未分配利润；少数股权 附属资本：重估储备；一般准备；优先股；可转换债券；长期次级债务

民生银行审计报告

证券投资情况: 宋** 开户公司—华西证券总共投资约13万元，亏损约四万多刘* —西南证券投资约20万盈利一万多 对a股的了解： 截止2014/5/6，a股两市总市值为257359亿元；上交所972家，深交所1617家； 主要有主板，中小板，创业板等品种。 民生银行证券分析报告 一、宏观经济分析 在证券投资中，宏观经济分析是一个重要环节，只有把握宏观经济运行大方向，才能把 握证券市场的总体变动趋势，才能做出正确的投资决策。 数据来源：国家统计局 2013年以来，我国经济增速继续放缓，上半年gdp同比增长7.6%，比去年同期低 0.2个百分点。当前经济增速的放缓，既有长期结构性因素，也有短期周期性因素。从长期来 看，随着劳动力、生产效率、土地等生产要素的变化，中国经济的潜在增长率下降，“七上八 下”（7%-8%之间）将成为经济增长的新常态。 股票市场作为经济的“晴雨表”对宏观经济的各方面都有一定的反映。gdp变动是一国经 济的根本，反映宏观经济的走向，决定了证券市场的长期走势。gdp的持续上升表明国民经济 的良性发展。理论上说，持续稳定的gdp增长，股票市场应呈现上升趋势，但是很多情况下 并非如此，更何况我国股票市场还不是一个成熟的市场。现阶段我国正处于通货膨胀时期，经 济处于失衡状态下的高速增长，总需求大大超过总供给，失衡的经济增长导致证券市场下跌。 二、中国银行业分析 进行行业分析能够知道该行业所处的发展阶段以及其在国民经济中的地位，才能够判断 影响行业发展的各种因素，预测行业发展的趋势，判断行业投资价值，揭示行业投资风险，从 而投资者以此作为投资依据。 银行业在中国金融业中处于主体地位。近年来，中国银行业改革创新取得了显著的成 绩，整个银行业发生了历史性变化，在经济社会发展中发挥了重要的支撑和促进作用，有力的 支持中国国民经济又好又快的发展 。 从民生银行的排名可以看出，民生银行的营业收入在全球范围内还是非常可观的，在国 内银行业处于中等偏上水平。 未来中国经济结构将更加优化，政府宏观调控能力继续提升，中国宏观经济仍将保持6- 8%的高速增长，中国银行业将继续得益于宏观经济的高速增长。 三、企业分析 （一）swot分析 （二）行业对比 从2013年三季度报来看，民生银行的主营业务收入和每股收益都要高于金融行业的平 均值，在45家银行中分别排名第11位和第10位，同行业中处于中上水平。由上表可知民 生银行的主营业务收入和每股收益总体上是逐年增长的，说明其增长性比较好。 （三）财务分析 由上表可知民生银行的净利润增长率和净资产收益率一直处于比较高的水平的，说明其 成长能力和盈利水平较强。民生银行的市盈率在行业中处于比较高的水平，说明其价值被高 估。 技术分析 四、技术分析 最近走势 篇二：民生银行公司财务报表分析 西安科技大学管理学院

关于完善商业银行资本补充机制的通知

关于完善商业银行资本补充机制的通知 （征求意见稿） 为加强商业银行资本管理，引导商业银行建立动态资本补充机制，提高资本质量，强化资本约束，促进商业银行科学、可持续发展，根据《中华人民共和国商业银行法》、《商业银行资本充足率管理办法》、《商业银行次级债券发行管理办法》等有关法律法规，现就完善商业银行资本补充机制有关要求通知如下： 一、商业银行应根据业务发展战略、规划和监管要求，制定科学、可行的资本补充规划以及可持续的动态资本补充机制，对资本补充的必要性和可行性进行全面论证，明确资本补充渠道以及时间安排，确保资本补充机制的良好运行。 二、商业银行资本补充机制和中长期资本规划应提交商业银行董事会审议通过后实施，商业银行董事会应将建立和完善本行资本补充机制和中长期资本规划作为重要职责之一，并承担最终责任。 三、商业银行应重视资本特别是核心资本对风险的抵补作用，保持较高的资本质量和充足的资本水平，同时维护资本质量和资本水平的长期稳定，强化资本实力和抵御风险能力。 四、商业银行再补充资本时，应结合本行实际，优先考虑补充核心资本，由商业银行股东承担补充核心资本的首要责任。 五、商业银行需要补充附属资本时，应符合有关法律法规规定的审慎性条件，对附属资本应该按照与核心资本的一定比例进行补充。商业银行发行次级债务及混合资本债务等监管资本工具补充附属资本时，应根据有关法律法规的规定提出申请，在银监会已批准的累积额度内，商业银行可自发行新换旧。 六、发行次级债务及混合资本债务等监管资本工具补充附属资本时，主要商业银行（含国开行、国有商业银行和股份制银行，下同）核心资本充足率不低于7%，其他银行核心资本充足率不得低于5%。 七、主要商业银行发行次级债务及混合资本债券等监管资本工具的额度不得超过核心资本的25%，其他银行不得超过核心资本的30%。 八、商业银行次级债务及混合资本债务等监管资本工具原则上应面向非银行机构发行，商业银行投资购买单一银行发行次级债务及混合资本债务等监管资本工具的额度不得超过自身核心资本的15%，投资购买所有银行发行次级债务及混合资本债务等监管资本工具总额不得超过自身核心资本的20%。